Rikki és Cleo szembenéznek legutolsó gimnáziumi tanévükkel, bár már Emma nélkül, aki a családjával elhagyták a várost, és kiköltöztek a tengerentúlra. Zane azzal lepi meg Rikkit, hogy társuljon hozzá, mint tulaj, egy igényes kávézóban. Eközben Lewis kicsit vissza fogot Cleoval szemben. Bella csatlakozik Nate új bandájába, akik a Rikki's-ben fognak fel lépni. A szünetben a kávéház előtt valami elragadja Rikkit és lehúzza őt a víz alá...
Az első iskolai napon a lányok meglepődve látták, hogy Will is ugyan abba az iskolába jár. Will nagyon izgatott, hogy Rikki közelébe kerülhessen, hogy segítsen neki vissza menni a Mako-szigetre, hogy megerősítést találjon a korábban látottakkal kapcsolatban. Bella fülig szerelmes leasz a fiúba, és inkább ő, önként vállalja el, hogy vele menjen el a szigethez - bár igazából Bella ezzel távol akarja tartani a szigettől Will-t. Ezt az alkalmat megragadva, Cleo és Lewis saját kutatásokat végeznek a barlangban. Rikki is érintett abban, hogy Bellának nem sikerül minden megfelelően, ezért követi őt és Willt a szigetre, ahol Bella véletlenül bele esik a patakba, de Rikki segít rajta. Willnek nagyon gyanús, hogy Rikkit is a szigeten találta, és hogy véletlenül Bella felfedezi a Hold Medence bejáratát ahol Cleoval és Lewisszal találkoznak. A lányok ezzel a lehetőséggel élve, kifaggatják Willt, hogy mit látott a barlangban a múltkori teliholdas éjszakán. A lányok rájönnek, hogy milyen közel is állnak ahhoz, hogy megtudjanak valami fontos dolgot. Ebben segítenek Rikki visszaemlékezései is arról az éjszakáról, mikor a víz megtámadta őt. Miután Will lelépett a barlangból, a lányok és Lewis bizonyítékot találtak arra, hogy a Holdfényes Medence megváltozott, és új varázserővel rendelkezik...
Cleo egy új állást szeretne az állatkertben, ahol a delfineknél szeretne segédedzőként dolgozni. Bella támogatja őt, Rikki azonban óvatos. Nate eközben az új szerelemes dalát adja elő a Rikki's-ben, azonban Rikki kirúgja őt, mivel nem akarja, hogy Nate dalaival és borzalmas ének tudásával elüldözze a vendégeket. Bella és Rikki ennek következtében megegyezésre jutnak: maradhat a banda a kávézóban addig, amíg Bella az énekes...
Valentin-nap van, de a lányok életében ez most egy olyan forduló pont, amikor nincs idejük a felhőtlen romantikára. Rikki idejét teljesen lefoglalja a Rikki's ezért a Zane-nel való kapcsolata sem javul. Cleo kénytelen elhalasztani a romantikus randit, amit Lewis szervezet neki, hiszen segítenie kell hogy Kim rádöbbenjen mi is az az igazi szerelem. Miközben Bella egyre jobban belemélyül a Will-lel való kapcsolatába és próbálja a fiú tudtára adni, hogy valójában mit is érez iránta...
Zane vezetői stílusa miatt a kávézó eladósodik és Rikkit nem nyűgözik le a fiú verseny-motor üzletre vonatkozó legújabb tervei. Ennek ellenére Zane összehozz egy motorversenyt, hiszen tudja hogy a városban ő a legjobb és, hogy a verseny pénzéből gyarapítsa a Rikki's tőkéjét. Bella segít Willnek a felkészülésben, hogy esélyesen induljon a versenyen és legyőzze Zane-t. Eközben a Mako-Szigeten Cleo és Lewis, a Hold medencében újonnan kialakult vízesést vizsgálja, amikor is meglepő felfedezést tesznek...
Bella megpróbál elindítani egy kapcsolatot Will-lel, de látja, hogy neki látszólag egy másik lány tetszik. Lewis teszteli a varázslatos Holdfényes Medencében talált vizet az iskolában, azonban ez felkelti a tudományos tanáruk figyelmét is...
Egy problematikus családi piknik a strandon arra készteti Dont, hogy befejezze a kapcsolatát Samanthával, azonban Cleo arra biztatja őt, hogy ne adja fel ilyen könnyen. Sophie, Will nővére Bellával versenyez egy munkáért a kávéházban, ezért Sophie mindent megtesz azért, hogy ne Bella kapja meg az állást...
Rikki és Bella Cleoéknál vannak, hogy meg tudják védenie magukat egy újabb telihold általi víztámadástól. Bellát azonban elrabolja az új erő és a Mako-szigetre viszi, ahol a lány különös módon kezd viselkedni. Lewis eközben megpróbálja távol tartani Willt a szigettől, hogy a lányok meg tudják menteni Bellát...
Cleo nem hallgat Lewisra és megtart egy kis vizet az új vízesésből, hogy tanulmányozza. Azonban, amikor Cleo megmutatja Rikkinek a vizet, a lány az erejét használja és el párologtatja a vizet, ami azonban véletlenül bele kerül Cleo akváriumába, ahol Hector nevű hala beleragad egy vízbuborékba. A lányoknak rá kell jönniük, hogyan is mentés meg a halat, miközben Lewis Donnal együtt golfozni van...
10. rész: Titkok és hazugságok
Bellát figyelmeztetik a lányok, hogy egy kicsit fogja vissza magát Willtől, mert már nagyon közel van a lányok sellőtitkának a felfedezéséhez. Azonban úgy látszik, hogy mégis túl közel jutott a titok felfedezéséhez és ezért a lány végül felfedi, hogy ő sellő...
Sophie unszolására Will egyre többet és keményebben edz, hogy ő legyen a legjobb, azonban ez Bellának egyáltalán nem tetszik. Eközben a Rikki"s-ben, Rikki és Cleo a kávézó első nagyobb rendezvényére készül, ami mint később kiderül egy gyerekzsúr...
Cleo, Bella, Lewis és Zane meglepetés bulit szerveznek a barlangban, hiszen elérkezett Rikki születésnapja. A lány sejti, hogy a barátai sántikálnak valamiben, azonban nem ér rá ezzel foglalkozni, hiszen a kávézóba hamis pénzt talál. Hogy utána járjon a dolognak egy hajóra megy, ahol a pénz hamisítok elfogják őt...
Don és Sam előrébb hozzák az esküvőjüket, miközben Lewis egy életre szóló lehetőséget kap arra, hogy az Államokban folytassa a tanulmányait. Amíg Cleo azon szomorkodik, hogy elmegy a barátja, addig a többiek az esküvő szervezésével vannak elfoglalva, de Kim azon mesterkedik, hogyan is tegye tönkre ezt a meghitt eseményt...
Zane meghallja, hogy Sophie arról beszél, hogy nincs aki szponzorálja Will-t. Ennek hallatán Zane felajánlja, hogy majd ő szponzorálja a fiút, de egy beszólás miatt Will kis híján az életét veszti. A lányok pedig egy egyedülálló kristályt fedeznek fel egy Mako szigeti szikla belsejében...
Kim teljesen ki van borulva attól, hogy újdonsült mostohaanyja Sam, beköltözik a Sertori házba és hozza az összes holmiját. Sophie ellopja, Bella ötletét és sajátjaként mutatja be a kávézóban, hogy így nagyobb népszerűségre tegyen szert...
Ismét telihold van és a lányok a kávézóban akarják átvészelni ezt az időszakot, de Zane és a haverjai keresztbe tesznek nekik. Rikki teljesen elszánt és a Mako szigetre megy, hogy egyedül szálljon szembe a vízi szörnnyel...
A Sertori család megismerkedik Ryan-nel, aki Sam-mel együtt dolgozik a Nemzeti Parknak. A fiú érdeklődését nagyon felkelti a Cleo által mutatott szikla, ami a Mako szigetről származik. Cleo abban reménykedik, hogy a fiú segíthet nekik rájönni, hogy mitől is van mágneses vonzása a sziklának, azonban ezt Rikki egyáltalán nem tartja jó ötletnek...
Rikki attól fél, hogy ha Ryan tovább kutatott a Mako szigeten akkor felfedezheti a lányok titkát...
Will elindul élte legnagyobb versenyén, amin győzedelmeskedik is, azonban a győzelem hatására Sophie megcsókolja Zane-t, aminek Rikki és a többi lány is a szemtanúja lesz...
Bella allergiás. Nem tudja, hogy mire, de amint tüsszent véletlen szerűen beindítja a varázserejét. Sophie pedig ismét megragadja az alkalmat és most, hogy ő lett a Rikki's új üzletvezetője nagyobb átalakításokat végez a kávézóban...
A lányok a vizsgáikra készülnek, Don pedig a családjával akarja megnézni a legújabb focimeccset. A lányok tanulás közben felfedezik, hogy az újonnan szerzett kristályok nagy energiát rejtenek magukban, melynek hatására a lányok transzba esnek...
Elérkezett a nagy nap és a lányok ma levizsgáznak. Azonban ez sem mehet zökkenőmentesen, hiszen a telihold épp a vizsga közben fog megjelenni. A telihold felemelkedett és a teremben furcsa dolgok kezdenek történni, amikor is a vízkiadóból egyszer csak előbukkan a vízi szörny és a csápjával a lányokat keresgéli. A lányok ezek után a szigetre mennek, ahol a vízi szörny meglelő üzenetet közöl velük...
Most hogy hamarosan vége a sulinak, mindenki az éves Tengerparti bulira készül. Bella, Will-t, Will pedig Bellát akarja elhívni, azonban egy félreértés következtében a lány azt hiszi, hogy Will, Rikki-t hívta el. Eközben Cleo egy teleszkópot kap valakitől...
Kim szeretné, ha idén a családja nyaralni menne, de nincs rá elég pénzük. Ennek hatására Don másodállást kap az Állatkertben, ahol Don Kapitányként debütál a közönség előtt. Azonban a siker hatására, Cleo delfin bemutatója veszélybe kerül.
A Rikki's a csőd szélén áll, ezért Ryan és Sophie azon mesterkednek, hogy Zane segítségével a Holdfényes Medencében található kristályokból meggazdagodjanak. Miközben Cleo, Rikki és Bella megtudják, hogy egy üstökös halad a Föld felé, amit ha nem állítanak be, akkor a Föld és minden más is megsemmisül.
Az utolsó epizódban az üstökös egyre közelebb kerül a Földhöz. A lányok teljesen tanácstalanok és nem tudják, hogyan is állítsák meg azt. Ryan és Sophie berobbantják a barlangot, aminek hatására semmi nem történik teliholdkor és az összes varázslat eltűnik. Elérkezett az idő, hogy a lányok az erejüket használván megállítsák az üstököst és ezzel beteljesítsék a végzetüket, bármi is legyen annak a végkimenetele...